建發房產待償還直接債務融資352億元 擬發行中票部分募資用于并購

中國網財經1月20日訊 上清所今日發布的消息顯示，建發房地產集團有限公司(簡稱“建發房產”)擬發行2022年度第一期中期票據，基礎發行金額5億元，發行金額上限10億元，擬安排4.6億元用于并購2個標的項目公司股權，4.6億元用于項目建設，0.8億元用于償還到期債務融資工具。

截至募集說明書簽署之日，除本期中期票據的發行以外，建發房產及下屬子公司待償還直接債務融資余額351.72億元，其中包括企業債10億元，公司債56.95億元，資產支持證券100億元，債務融資工具184.77億元。

在募集說明書中，建發房產提示了資產負債率較高等風險。2018-2020年底及2021年3月末，建發房產合并口徑資產負債率分別為75.35%、78.00%、78.26%和79.17%；扣除預收款項及合同負債后的資產負債率分別為58.84%、50.63%、49.13%和45.70%。建發房產表示，隨著公司經營規模的不斷擴大，公司負債總額也有所增長，若未來負債規模繼續增長，將使得更多的經營活動現金流被用于償本付息，可能減少用于運營支出、資本性支出等用途的現金流；同時，資產負債率的提高可能影響本公司的再融資能力，增加再融資成本。

截至2021年3月末，建發房產在建的待售項目為1044.63萬平方米，其中分布于一、二線城市的有563.42萬平方米，占比54%，分布于三、四線城市的有481.21萬平方米，占比46%；儲備的待售項目有731.18萬平方米，其中分布于一、二線城市的有277.15萬平方米，占比38%；分布于三、四線城市的有454.03萬平方米，占比62%。發行人存在在建和儲備的待售項目部分分布于三、四線城市的風險，未來三、四線城市的項目銷售情況將對公司經營起到重要影響。

標簽： 億元 債務 融資